在歐洲汽車廢氣排放標準(EU 2020/21 car CO2 emission standards)開始生效後,立即對歐洲電動乘用車(electric passenger car, EPC;以下稱為EPC)市場(包括(1)歐盟(European Union, EU)、(2)歐洲自由貿易聯盟(European Free Trade Association, EFTA(以冰島、挪威與瑞士為主)),以及(3)英國)帶來立即性的影響。自2020年1月份以來,電動車的銷售量便開始逐月成長,縱使歷經COVID-19疫情,整體市場銷售量已經在6月開始超越中國市場,成為全球第一大的區域市場。加上在德國與法國等國家,陸續於盛夏啟動購買激勵措施(purchase incentives),讓EPC市場成長幅度更加明顯。

為因應歐盟減碳規定(reducing CO2 emissions),所伴隨著的超額排放的巨額罰款,各大車廠(尤其是汽油車(petrol vehicles)銷售量比重高的車廠)紛紛策略性地描繪電動車的產品發展藍圖。

因此,2020年可以說是歐洲電動車的元年。這一篇Strategic Study便是概觀歐洲EPC市場與主要車廠表現。

國家級電動汽車激勵計劃

COVID-19疫情重創歐洲汽車市場,讓2020年9月前EPC YoY成長率下滑明顯;以歐盟為例,4月YoY成長率為直落76.3%負成長。因此,很多歐洲國家的復甦計畫都包含振興汽車產業;在因應減碳規定下,大部分歐洲國家紛紛皆針對電動車給予租稅優惠與購買獎勵(tax benefits and purchase incentives)。例如,德國針對BEV購買者補貼金額可達9,000歐元,以及法國對EPC購買者補貼7,000歐元等。

這些激勵計畫(stimulus packages)明顯提升電動車的銷售量,例如,Volkswagen為了因應e-Golf車款的銷售提升,工廠必須取消原先的停工計畫,繼續投入生產;BMW也是因為i3車款熱銷,而採取延長輪班與縮減停工等措施,才得以提升出貨量。

歐洲EPC市場銷售量分佈

根據歐洲汽車製造商協會(Association des Constructeurs Européens d’Automobiles, ACEA;英文名稱為European Automobile Manufacturers Association;以下稱為ACEA),歐洲EPC市場在2020年第三季的銷售量為369,468輛,市場佔有率為8.6%,去年同期為3.2%,銷售量YoY成長182.6%。

2020年第一季至第三季,歐洲市場的EPC累計銷售量為768,914輛,佔汽車總銷售量7.5%,相對於去年同期的2.9%,YoY成長102.7%。

在歐洲各國部分,EPC市場以德國、英國、法國、挪威、瑞典、荷蘭、義大利與比利時等八國為主。

以2020年第三季來看,德國比重已達29.9%,英國為15.8%,法國為12.4%,2019年同期分別為20.5%、16.1%與10.2%(2019年同期第三名為挪威,比重為13.4%)。前三大市場比重為58.1%,2019年同期為50.0%;前五大市場比重達71.9%,2019年同期為70.7%;而前八大市場比重更高達84.3%,2019年同期為83.6%。

以2020年第一季到三季來看,前三大市場比重為55.2%,2019年同期為48.6%;前五大市場比重達71.3%,2019年同期為68.6%;而前八大市場比重更高達83.8%,2019年同期為82.3%。

表一     歐洲EPC市場的各國比重

歐洲EPC市場的各國比重

資料來源:ACEA

在技術類型(technology type)部分,歐洲EPC市場以電池電動車(battery vehicle, BEV;以下稱為BEV)為主,2020年第三季比重為53.3%,插電式混合電動車(plug-in hybrid electric vehicle, PHEV;以下稱為PHEV)為46.7%,2019年同期BEV與PHEV各為68.0%與32.0%;以2020年第一季到第三季累積銷售量來看,BEV為54.4%,PHEV為45.6%,2019年同期BEV與PHEV各為66.9%與33.1%。此外,前八大市場,除了英國以外,PHEV在各個國家的銷售量比重皆有上升。

表二     歐洲EPC市場的技術類型比重

歐洲EPC市場的技術類型比重

資料來源:ACEA

主要車廠推出的車款與策略

在Tesla領航電動車風潮下,BMW、Hyundai-Kia、Renault-Nissan-Mitsubishi Alliance與Volkswagen Group(以下稱為Volkswagen)已經開始將電動車納入未來發展策略的核心部分;但是,仍有部分車廠相對致力於研發提升內燃機(internal combustion engine, ICE)效能,例如,Toyota、Mazda、Ford與PSA。

目前,各大車廠在歐洲市場的電動車策略,可以簡單分成二大族群:

首先,是相對重視BEV車款技術研發的車廠,包括Tesla、Hyundai、Nissan、Renault、Kia與Volkswagen。

  1. Tesla是100% BEV車廠。
  2. Hyundai有望將BEV銷售量比重在2020年提升至整體銷售量12.2%,PHEV比重則是低於2%。
  3. Nissan在電動車領域,則是專注於發展BEV,2020年預估將達到11.8%銷售量。
  4. Renault則是因為Zoe車款熱賣,使其BEV銷售量比重可達總銷售量9.9%,並大幅超越其PHEV2.3%的銷售量比重。
  5. Kia在BEV與PHEV比重都十分相近,僅稍微偏重於BEV車款,2020年BEV與PHEV兩者比重分別為7.5%與6.5%。
  6. Volkswagen同時發展BEV與PHEV,2020年BEV比重則是稍微微領先PHEV比重,預測將達到其總銷售量6.0%,PHEV則是約4.0%。

其次,為相對專注於PHEV車款技術研發的車廠,包括Volvo、BMW、Daimler、Jaguar & Land Rover ,以及Ford。

  1. Volvo十分重視發展PHEV車款,2020年PHEV銷售量可望達到總銷售量23.9%,2020年下半年在XC40車款推出後,全年BEV銷售量已經佔有2.0%比重。
  2. BMW也是相對偏重PHEV車款,2020年銷售量比重預估可達10.3%,BEV約為3.9%。
  3. Daimler PHEV在2020年下半年成長較為明顯,全年比重可達9.4%,BEV則是4.5%。
  4. Jaguar & Land Rover原本在BEV與PHEV比重相當,但2020年更加偏重在PHEV車款銷售,PHEV銷售量比重預估可達9.1%,BEV則是6.1%。
  5. Ford則是完全發展PHEV車款,2020年PHEV銷售量比重為5.0%,Ford在2021年將會開始推出BEV車款。

表三     歐洲EPC市場主要車廠的技術類型比重

歐洲EPC市場主要車廠的技術類型比重

資料來源:研究者與研究

表四為總結各大車廠推出或是即將推出的BEV與PHEV車款。以單一車款的銷售量來看,2020年第一季到第三季最熱賣的BEV車款,分別是Tesla Model 3、Renault Zoe(前兩款車款就已經囊括46%的市場佔有率)、Volkswagen e-Golf、PSA e208、Nissan Leaf與 Audi e-tron。在PHEV最熱賣車款部分,則是包括Mitsubishi Outlander、Volkswagen Passat、BMW 3-series、Volvo V60、Ford Kuga與Volvo XC60。

表四     歐洲EPC市場主要車廠的BEV與PHEV車款

歐洲EPC市場主要車廠的BEV與PHEV車款

資料來源:研究者與研究

以電動車技術類型的車款而言,2019年主要車廠在推出PHEV車款數量遠高過BEV車款數量,但在銷售量比重方面,BEV與PHEV分別為64.4%與35.6%,顯示BEV車款是比較受市場歡迎。雖然,2020年車廠PHEV車款仍高於BEV車款數量,以第一季到第三季累積銷售量來看,BEV為54.4%,PHEV為45.6%。

事實上,這幾年車廠樂於推出PHEV車款,主要的原因是PHEV車款通常是重型(big heavy)運動休旅車(sport utility vehicle, SUV),車廠的獲利率較高;加上重型PHEV符合歐洲汽車廢氣排放標準的質量調整參數(mass-adjustment parameter),可以享有較寬鬆的減碳規定目標。

所以,車廠的PHEV車款,可以說是對歐盟減碳規定的一種折衷策略(compliance strategy)。

不過,2021年BEV新車款將超過PHEV新車款數量,顯示有更多車廠為了因應市場需求,已經陸續轉向於投入BEV車款的生產與行銷。

市場排名大洗牌

歐洲EPC市場在2020年第一季到第三季的累積銷售量為768,914輛,相對於全部汽車銷售量,EPC市場佔有率為7.5%,2019年同期為2.9%。

各大車廠的銷售量則有明顯的變化。

2019年Tesla、BMW與Volkswagen是無庸置疑的前三大,但是,2020年市場發生極大的變化,原本市場佔有率第一的Tesla,在第三季的銷售量已經落後Volkswagen與Renault,而改居第三位。趁著EPC這股趨勢下,Volkswagen的生產量與銷售量同步上升,預估將成為2020年第一大,Renault則躍升為第二大,Tesla則是落為要與BMW與PSA競逐第三名的寶座。我們認為在2021年,市場競爭將更加激烈,Volkswagen因為產能優勢將明顯拉開差距,而Renault、BMW與PSA則是競逐第二到第四名的地位,Tesla極有可能屈居於第五名,Daimler將緊追在後。

雖然排名變化饒富趣味,但是背後則是隱藏各大車廠每項行動的意涵,因此,我們將在下一篇Strategic Study更深入分析與討論各個車廠的商業策略。